Gap Risk

Elli , Sonntag, 23.03.2008, 10:21 (vor 6526 Tagen) @ MariaBitterlich

OK, der astronomische Nominalwert der CDS ist wohl im Artikel besonders
medienwirksam platziert worden. Doch das im Barclays Report (hat den
jemand aus dem Forum?) beschriebene Gap Risk bleibt doch, oder?

Nicht wirklich das Gap Risiko ist das Problem, sondern natürlich - zurecht erwähnt - das "Counterpart-Risiko". Das ist ja eben das Fatale, wenn die Kreditkette reißt und die Einwärtsspirale ("unwinding") beginnt. Fällt der Vorschuldner aus, hat der Nächste auch Probleme, usw.

Aber eben nicht bezogen auf das astronomische Nominalvolumen der Derivate, sondern "nur" auf die ca. 1 - 5 %, die netto übrig bleiben. Was aber immer noch hübsche Summen sein können ........